| dc.identifier.citation | Dahlan, Sayudi., Topowijono dan Zahroh Z.A. 2013. Penggunaan Single Index Model Dalam Analisis Portofolio untuk Meminimumkan Risiko bagi Investor di Pasar Modal, Jurnal Administrasi Bisnis (JAB). Vol.6 No.2 p:1-10. Eko, Umanto. 2008. Analisis dan Penilaian Kinerja Portofolio Optimal Saham-saham LQ-45, Bisnis & Birokrasi, Jurnal Ilmu Administrasi dan Organisasi. Vol.15 No.3 p:178-187. Hallinan, Kelly. 2011. The Role of Emerging Market in Investment Portofolios, Thesis. University of Connecticut, Digital Commons@Uconn. Harold, Bierman Jr. 1998. A Utility Approach to The Portfolio Allocation Decision and The Investment Horizon, Journal of Portfolio Management. Vol.25 No.1 p:81-87. Hartono, Jogiyanto. 2007. Metode Penelitian Bisnis: Salah Kaprah dan Pengalaman- Pengalaman. Yogyakarta: BPFE. Hartono, Jogiyanto. 2016. Teori Portofolio dan Analisis Investasi: Edisi Kesepuluh.Yogyakarta:BPFE-Yogyakarta. Kewal, Suramaya Suci. 2013. Pembentukan Portofolio Optimal Saham-saham Pada Periode Bullish di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Economia. Vol.9 No.1 p:81-91. Mary, J. Francis dan G. Rathika. 2015. The Single Index Model and The Construction of Optimal Portfolio with CNXPHARMA Scrip, International Journal of Management. Vol. 6 No.1 p:87-96. Mirah dan Trisnadi wijaya. 2013. Analisis Model Indeks Tunggal Portofolio Saham di Bursa Efek Indonesia (BEI) Periode 2009-2011, eprints.mdp.ac.id. p:1-10. Nofri, Yossi Zul. 2012. Analisis Pembentukan Portoflio Optimal Saham dengan Menggunakan Single Indeks Model dan Random Model di BEI. Nursetiaji, Muhammad Arief. 2013. Penentuan Portofolio Saham Optimal Dengan Menggunakan Model Indeks Tunggal Dan Model Indeks Random Pada Perusahan Manufaktur Di BEI Periode 2008-2010. Thesis, Upn Veteran Yogyakarta. Pandya, Anil M and Narendar V. Rao, 1998. Diversification and Firm Performance: An Empirical Evaluation, Journal of Financial and Strategic Decisions. Vol.11 No.2 p:67-81. Pasaribu, Rowland Bismark Fernando. 2013. Pembentukan Portofolio Saham Optimal dengan Model Indeks Tunggal: Forming Bulanan Periode 2007 pada Saham LQ 45. Corporate Finance Working Paper Universitas Gundarma No.003, p:1-15 Prastiwi, Nungki Yussi. 2006. Analisis Investasi dan Penentuan Portofolio Saham Optimal di Bursa Efek Jakarta (Studi Komparatif Penggunaan Model Indeks Tunggal dan Model Random pada Saham-saham Perusahaan Manufaktur Tahun 2003-2004). ejournal Universitas Islam Indonesia Yogyakarta. Pujiani, Dewi. 2007. Analisa Portofolio Optimal dengan Model Indeks Tunggal Atas Saham Industri LQ-45 di Bursa Efek Jakarta. Tesis. UNS. Sukarno, M. 2007. Analisis Pembentukan Portofolio Optimal Saham Menggunakan Single Indeks di Bursa Efek Jakarta. Tesis. Universitas Diponegoro Semarang. Susanti. 2012. Analisis Pembentukan Portofolio Optimal Saham dengan Menggunakan Model Indeks Tunggal (Studi pada Saham LQ-45 di Bursa Efek Indonesia Periode Agustus 2009 – Juli 2012), Artikel Ilmiah di Publishing oleh Universitas Sumatera Utara. p:1-13. Sutisman, Entar. 2013. Analisis Portofolio Saham Sebagai Dasar Pertimbangan Investasi pada Perusahaan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia, Jurnal Future. Vol.1 No.1 p:1-13. Wahyudi, Henry Dwi. 2002. Analisis Investasi dan Penentuan Portofolio Saham Optimal di Bursa Efek Jakarta (Studi Komparatif Penggunaan Model Indeks Tunggal dan Model Random pada Saham-saham Indeks LQ-45 periode 1997- 2000). Tesis, Program Magister Manajemen Universitas Diponegoro. Wardjianto. 2005. Perbandingan Kinerja Portofolio Saham Pada Pasar Bullish dan Bearish: Studi Empiris pada Saham –saham Jakarta Islamic Index (JII) BEJ. Tesis. Program Studi Magister Manajemen Program Pascasarjana Universitas Diponegoro Semarang. Witiastuti, Rini Setyo. 2012. Analisis Kinerja Portofolio: Menggunakan Pengujian Single Indeks Model dan Naive Diversification, Jurnal Dinamika Manajemen. Vol. 3 No.2 p:122-132. Wibowo, Windi Martya., Sri Mangesti Rahayu, dan Maria Goretti Wi Endang N.P. 2014. Penerapan Model Indeks Tunggal untuk Menetapkan Komposisi Portofolio Optimal (Studi pada Saham-saham LQ-45 yang Listing di Bursa Efek Indonesia (BEI) Tahun 2010-2012), Jurnal Administrasi Bisnis. Vol.9 No.1 p:1- 9. | in_ID |
| dc.description.abstract | The purpose of this study is to determination of the portfolio by using a single index can provide
optimal return than portfolios random selection or random, so expect investors to be rational not
gamble in selecting the investment portfolio. This type of research is descriptive research with
quantitative approach. Sampling method proporsive sampling that all companies or issuers that are
listed in the Jakarta Islamic Index (JII) for 5 observation period started November 2012 to May 2015.
The data used is the closing price monthly during the observation period. From calculations using a
single index method of producing 6 portfolio companies and potential candidate is AKRA, CPIN,
ICBP, INDF, SMGR, and UNVR with a total return of 0,906177. While the determination of random
or random portfolio using fama theory, there are 10 companies For optimal diversification with a
total return 0,677704. The analysis showed that the determination of the stock portfolio by using a
single index models can generate optimal returns compared with the determination of random stock
portfolio. It can be concluded that, investors should be rational not be gambling in making investment,
especially in the capital market. | in_ID |
